Alternativas de Captação de Recursos a Baixos Custos

São Paulo, 22 e 23 de Janeiro de 2013 – Mercure Moema

A recente política de redução da taxa básica de juros implementada pelo Governo Federal vem novomente apresentando, aos proprietários e executivos da área financeira de empresas de diferentes portes, novas alternativas de captação de recursos a custos mais baixos, por meio da estruturação de produtos financeiros, acoplados a diferentes níveis de garantias assecuratórias de adimplemento ou, pura e simplesmente, através de ativos desvinculados da já tradicional intermediação bancária.

Descrição

Este treinamento fornece uma introdução às diferentes alternativas de captação de recursos a baixos custos destinadas a empresas tomadoras de créditos, inseridas no novo ambiente predominante nos mercados bancário e de capitais, por meio do detalhamento técnico, sempre com base na melhor prática operacional, dos instrumentos financeiros e de capitais mais comumente utilizados.

Objetivos do Treinamento

·         Traçar um paralelo direto entre o novo panorama econômico-financeiro e as mais modernas alternativas de captação de recursos que representam uma maior economia no custo do “dinheiro” tomado pelas empresas.

·         Introduzir os aspectos técnicos e práticos pertinentes a veículos de captação de recursos nem sempre originalmente apresentados às empresas tomadoras de crédito por parte de seus respectivos consultores de investimentos e operadores de contas bancárias corporativas.

Benefícios do Treinamento

·         Fornecer aos participantes do curso, seja na qualidade de proprietários e/ou executivos de empresas tomadoras de recursos, seja na condição de estruturadores de transações financeiras, uma melhor noção acerca dos mais adequados produtos financeiros, bancários e/ou de mercado de capitais relativos às suas necessidades práticas.

Público-Alvo

·         Proprietários e /ou executivos atuantes nas áreas financeiras e de controladoria de empresas de diferentes portes.

·         Profissionais de bancos de investimentos atuantes nas áreas de estruturação de títulos de créditos privados e de transações de mercado de capitais.

·         Assessores e consultores financeiros integrantes de gestoras de recursos e boutiques de investimentos estruturadoras de transações financeiras corporativas.

Conteúdo Programático

·           Estratégias de Captação de Recursos Estruturadas para Empresas de Diferentes Portes

·           Principais Obstáculos que Impedem as Empresas de Obterem e/ou Captarem Recursos junto aos Mercados Bancário, Financeiro e/ou de Capitais

·           Formas Menos Onerosas de Se Conseguir Recursos junto aos Bancos

o     Melhor Combinação entre o Instrumento Bancário Utilizado e as Garantias Concedidas pelos Tomadores de Recursos em favor dos Bancos

o     Exemplos de Financial Covenants (“Compromissos de Desempenho”) Assumidos pelos Tomadores de Crédito

o     Cédulas de Crédito Bancário – CCBs

o            Inovações Legais Representadas pelas CCBs Associadas à Alienação e/ou Cessão Fiduciárias

o            “Trava” Bancária

o            Principais Condições Aplicáveis: (i) Taxas de Juros; (ii) Imposto sobre Operações Financeiras, Câmbio e Seguro – IOF; (iii) Comissões; (iv) Agentes de Garantia e/ou de Pagamento; (v) Garantias; e (vi) Outros Aspectos Relevantes.

o            Vantagens Advindas para os Bancos em virtude da Colocação das CCBs junto a Investidores Qualificados integrantes do Mercado de Capitais Em Geral

o     Outros Instrumentos de Crédito Ofertados pelos Bancos

§          Repasses de Linhas de Financiamentos Fornecidas pelo BNDES

§          Descontos de Cheques e Duplicatas

§          Contas Garantidas

§          Treasury and Cash Management (“Gestão de Caixa e dos Recursos de Tesouraria de Empresas”)

§          Antecipação de Recebíveis

·           Instrumentos de Captação de Recursos via Mercado de Capitais

o     Fundos de Investimento em Direitos Creditórios – FIDCs

§          Evolução das Factorings?

§          Hierarquia de Resgates de Classes de Quotas vs. Diferentes Níveis de Solvência

§          Estruturas do Tipo Mezanino

§          Cases de Sucesso

o     Recebíveis Imobiliários

§          Fundos de Investimento Imobiliários – FIIs

§          Certificados de Recebíveis Imobiliários – CRIs

§          Cédulas de Crédito Imobiliário – CCIs

o     Recebíveis Agrícolas

§          Certificados de Recebíveis do Agronegócio – CRAs

§          Certificados de Direitos Creditórios do Agronegócio – CDCAs

§          Cédulas de Produtos Rurais – CPRs

·           Pontos Relevantes pertinentes aos Diferentes Instrumentos de Captação de Recursos

o            Procedimentos de Liquidação Financeira

o            Condições Materiais Adversas

o            Aceleração Contrnovo

o            Eventos de Revisão e de Inadimplemento Contratuais (Default)

o            Estratégias e Mecanismos de Renovação e/ou Renegociação de Dívidas

Carga Horária: 16 horas

Instrutora:

Consultora jurídica radicada em São Paulo. Advogada formada pela Faculdade de Direito da Universidade de São Paulo e Administradora de Empresas diplomada pela Escola de Administração de Empresas da Fundação Getúlio Vargas de São Paulo. Especialista em Direito Corporativo, com ênfase nas áreas de Fusões e Aquisições, Mercado de Capitais, Securitização de Recebíveis, Private Equity eAsset Management. Foi sócia de escritórios de advocacia em São Paulo, tendo atuado anteriormente em bancos de investimento de origem estrangeira e nacional. Assessorou mais de 70 Transações Estruturadas Corporativas, na qualidade de advogada líder ou participante, envolvendo empresas dos mais diversos portes e origens e inseridas em diferentes setores. Autora de livros e publicações veiculadas em revistas especializadas. Integrante do Tribunal de Ética e Disciplina da OAB/SP.

Informações Úteis:

Data: 22 e 23 de janeiro de 2013

Horário: 1^o dia – 8h30 às 9h00 – Credenciamento

9h00 às 18h00 – Curso

2^o dia –  8h30 – 17h30 – Curso

Local: Mercure Moema – Av. Lavandisca, 365 – Moema

Investimento: R$2.980,00 (dois mil, novecentos e oitenta reais).

Condição Especial para inscrições pagas até o dia 07 de Janeiro de 2013:R$2.780,00.

Estão inclusos custos de material, almoço, coffee break, certificados e estacionamento.