Análise Jurídico-Financeira das Transações de Compra e Venda de Empresas

Análise Jurídico-Financeira das Transações de Compra e Venda de Empresas

Todos os Aspectos Financeiros e Jurídicos

São Paulo, 17 de Julho de 2018

Vender (Comprar) uma empresa é um processo que percorre um passo-a-passo complexo, com importantes aspectos estratégicos, financeiros e legais. Trata-se de decisão que exige planejamento e capacitação dos envolvidos (comprador, vendedor e respectivos assessores) para que o negócio seja fechado com sucesso dentro do cronograma ideal.

Neste seminário dois dos mais renomados e experientes consultores do mercado de compra e venda de empresas, tratarão dos principais aspectos envolvidos, sob as óticas do business / finanças (Sérgio de Carvalho) e Legais e Comportamentais (Dr Reynaldo Vallu). Diversos casos reais serão abordados de forma objetiva em paralelo à apresentação dos fundamentos doutrinários e técnicos.

Conteúdo Programático:

O MERCADO DE COMPRA E VENDA DE EMPRESAS

• A economia brasileira em 2018 e 2019: oportunidades de compra e venda de empresas.
• Todos os players de mercado.

A PREPARAÇÃO PARA A VENDA

• Qual o valor da sua empresa? .. Os métodos de avaliação: Múltiplos (ebitda; faturamento; outros indicadores); Fluxo de caixa descontado.
• O que agrega valor à empresa ?
• Exemplos de mitigação de passivos: cisão, criação de NewCo, segregação e transferência de ativos.
• Modalidades de venda (integral e parcial) e de recebimento / pagamento.

COMO ABORDAR POTENCIAIS INTERESSADOS

• Fundos de Participações (Private Equity) e Investidores Estratégicos.
• Prospecção por compradores-alvo: Como abordar ? Cuidados necessários !
• Teaser de apresentação da empresa.
• O Termo de Confidencialidade (NDA: Non Disclosure Agreement).

DURANTE AS NEGOCIAÇÕES

• Quem e como participa ?
• Divulgação de informações; Data room (físico ou virtual).
• Q&A – formulários Questions & Answers para formalização das perguntas e respostas.
• O Memorando de Intenções (MoU: Memorandum of Understanding).
• Escopo, direitos e responsabilidades legais nesta etapa.

O FECHAMENTO DA OPERAÇÃO

• Objetivos da Auditoria (Due Diligence).
• Áreas da empresa usualmente auditadas.
• Amplitude e profundidade da Due Diligence: documentos; visitas e tipos de investigações.
• Contrato de Compra e Venda (SPA: Sales Purchase Agreement).
• Acordo de Acionistas.
• Retenção de parte do preço de compra – escrow account ou mecanismos similares.

O PÓS VENDA

• Responsabilidade dos vendedores pelas informações prestadas.
• Foro: arbitragem ou justiça comum.

Instrutores:

Sérgio Ribeiro de Carvalho

• Profissional com enorme experiência e sólida formação teórica em operações de M&A (Fusões e Aquisições), com empresas de grande e médio porte. Em 25 anos, realizou mais de 250 serviços relacionados à avaliação de empresas (Valuation), negociações de compra e venda de empresas, negociações entre sócios, captação de recursos, para clientes nos setores do agronegócio, indústria, comércio, serviços, instituições financeiras, localizadas no RJ, SP, MG, PR, SC, MS, BA, AL, PE, PB.
• A cada dois meses, ministra palestras para empresários de todo o Brasil em SP referente à Valuation e processos de compra e venda de empresas. Já ministrou mais de 300 palestras e cursos em todo o Brasil e Portugal. Assessora e faz palestras também para peritos judiciais. Tem forte e qualificado círculo de relacionamento com os gestores de fundos de investimentos em participações.
• · É autor de 3 livros “Qual o Valor da sua Empresa ?”, “Planejamento e Scorecard”, “O Contador Líder”, e 1 e-Book “Por que Vender / Comprar uma Empresa”. É Mestre em Economia Empresarial (UCAM-RJ). Economista (PUC-RJ). MBA em Finanças (IAG-PUC-RJ).
• · De 1977 a 1992, foi executivo financeiro da Procter & Gamble e Lojas Americanas. É sócio fundador da QV BUSINESS VALUATION, como foco na assessoria de compra e venda de empresas de médio e grande porte, e em maio de 2017 passará a ser sócio da X-TAR, start-up com foco em empresas de pequeno porte.

Reynaldo Guimarães Vallú Neto

Advogado com 15 anos de experiência em M&A, Direito Societário e Mercado de Capitais.

Mestre (LL.M) em Direito Financeiro Internacional pela King”s College London, University of London.

Pós-Graduado em Direito Empresarial pela Pontifícia Universidade Católica de São Paulo.

Graduado pela Universidade Mackenzie (SP).

Membro da Comissão de Direito Societário da OAB, Subseção de Pinheiros.

Informações Úteis:

Data: 17 de Julho de 2018

Horário: 8h30 às 9h00 – Credenciamento

9h00 às 18h00 – Curso

Local: Hotel Mercure Moema. Av. Lavandisca, 365, Moema, São Paulo, SP

Investimento: R$2.720,00 (dois mil, setecentos e vinte reais). Condição Especial para inscrições pagas até o dia 03 de Julho de 2018: R$ 2450,00. Estão inclusos custos de material, almoço, coffee break, certificados e estacionamento.